雖然投資可以是產生收入的絕佳方式，但您的收入可能會符合任何其他類型的收入等所得稅。相互資金是一個受歡迎的投資選項，因為許多原因，但它們實際上可以在某些情況下造成重大稅收負擔。由於個別投資者對共同基金的投資活動沒有任何控制，因此確保您的共同基金是稅收效率的重要性。

有許多因素決定了您的共同基金的稅收效率，包括交易活動的頻率，投資組合中每筆投資的壽命以及您的基金所做的分配類型。

共同基金收入：基礎

共同基金的稅收效率取決於該基金獨有的種類。為避免對其利潤支付企業所得稅，共同基金必須至少每年將所有淨收入分發給股東。該分佈落入兩類：股息分佈，或資本收益分發.1

當您現有的基金在股息股票和息息債券中收到支付時，會發生股息分佈。相比之下，當基金經理銷售基金資產以獲得淨利潤時，將產生資本收益分配。例如，如果基金在股票中投入了100,000美元，然後將其所有股份銷售110,000美元，10％的利潤被認為是資本收益。

共同基金稅收

根據您的基金持有的資產多長時間，您從共同基金收到的收入可能被納稅為普通收入或資本收益。這可能是一個混亂的源泉，因為並非所有資本收益分配都以資本收益率徵稅

與個人股票不同，資本增益稅率的應用與您在共同基金中擁有的股票的時間無關，而是共同基金在其投資組合中擔任資產的時間。只有資產的收益，基金已持續一年或更長時間徵收您的資本收益率，而不是您的普通所得稅稅率。與此同時，股息分佈通常在普通所得稅稅率下徵稅，除非他們被認為是合格的股息.1

基金稅率的差異

資本收益稅率總是低於相應的所得稅稅率，儘管這兩個利率之間的差異可能會有所不同。不到78,750美元的個人不需要對其資本收益徵收任何稅。那些達到434,550美元的人受到15％的資本增長稅，而那些必須支付20％的資本收益稅。

例如，假設您賺了80,000美元，並從銷售股票中獲得1000美元的投資收益。如果您持有一年或更長時間的投資，您只需要支付15％，或150美元的稅費。但是，如果是短期收益，您必須支付280美元。

稅效率因子：資產營業額

創造更多稅收互助共同基金的最有效方法之一是降低其營業額比。基金的營業額率是指基金購買和銷售證券的頻率。在全年中執行許多交易的基金具有高等資產營業額。結果是大多數資本增益，基金產生短期收益，這意味著他們徵稅在您的普通所得稅率.2

採用買賣策略和投資增長股票和長期債券的資金通常是稅收較高，因為它們會產生以較低的資本收益率納稅的收入。當基金分配資本收益時，它將向您發出1099-DIV的表格，概述了應歸屬於長期收益的分配金額。

非常活躍的共同資金也傾向於具有更高的費用比例，或每年基金費用的金額，以維持自己並涵蓋行政和運營成本。雖然這對您的年度稅收沒有巨大影響，但它可能是您的財務狀況的大幅消耗。

稅效率因子：股息

如果您的共同基金載有股息支付股票或支付定期興趣的債券的投資，則您可能會收到一年或多次股息分發。雖然這可能是常規收入的方便來源，但稅收票據的增加可能會超過福利。

大多數股息被視為普通收入，並遵守正常的稅率。因此，不支付股息的共同基金自然是稅收效率。對於那些投資目標旨在實現財富而不是產生定期收入的人，在不股息的股票或優惠券的債券的情況下投資基金是稅收效率和智能舉措。

中間地面：合格股息

一些投資者發現股息分佈是基金所有權的主要福利之一，但仍然希望盡可能減少其總稅收負擔。幸運的是，一些股息可能被認為是“合格的股息”，並受到較低的資本收益稅率。

對於被認為有資格的股息，他們必須符合某些標準，包括持有期的要求.3合格的股息必須由美國或合格的外國公司支付，並在公共日期之前購買。股息日期是日期之後，隨後股票購買不需要即將到來的股息。在此日期前60天開始的121天內，股票必須在121天內舉行至少60天。

就像資本收益一樣，您的股息是否被認為是合格的，與您擁有共同基金的股份無關，而是基金在購買股息股票的股份以及購買這些股份時多長時間。即使您明天在共同基金中購買股份並下週收到股息分銷，即在基金中被認為是符合上述要求要求的股息。

再一次，採用買入策略的共同資金更加稅收，因為它們可能會產生合格的股息以及長期收益。分銷合格股息的資金在1099-div上向他們報告，就像長期資本收益一樣

稅率因子：免稅資金

優化稅收效率共同基金的另一種方法是選擇包括在政府或市政債券的投資的資金，該資金產生不受聯邦所得稅的利息。一些資金僅投資於這些類型的證券，並且通常被稱為免稅資金。

即使您的共同基金不是免稅基金，包括其中一些證券的資金也比投資公司債券投資的資金更加稅收，該資金效率較高，這些基金比投資於符合您普通所得稅稅率的應稅利益。

潛水更深，一些市政債券實際上比其他城市更為免稅。雖然所有人都免徵聯邦所得稅，但一些債券仍持有州和地方稅。然而，位於您居住地的政府簽發的債券可能是無稅收的，這意味著他們免於所有稅收。

如果您希望投資共同資金或簡單地重新評估您當前的控股，請檢查每個基金的投資組合，以確保您的投資最終不會在稅收時耗時。優化你的兵團基金的稅收效率，選擇具有低營業額的資金，包括非股息股票，零級債券和市政債券。